2016年4月2日 星期六

魔術師資產配置（２０１６年４月）

轉按和新工作都已搞定（見《關關難過關關過》），故魔術師亦可採取「較進取」策略，就係增持「每月收息系列」，令其帳面上可提供足夠每月供樓的支出：
  • １／４／７／１０月：HSBC HOLDINGS PLC. 8.125% Perpetual Subordinated Capital Securities (HSEA.NYSE)
  • ２／８月：置富產業信託（00778.HK）
  • ５／１０月底（權充１１月）：越秀房產信託基金（00405.HK）
  • ３／６／９／１２月：HSBC HOLDINGS PLC. 8.00% Series 2 Perpetual Subordinated Capital Securities (HSEB.NYSE)
當然，實際操作上港元現金充足的話，自然毋需動用以上組合去還款，繼續以股息再投資，複式滾存可也。
由於ＲＥＩＴ又有增持，故需將本來之資產配置比例股票：商品：ＲＥＩＴ：債券及現金由４５：３：２２：３０微調改為３７：３：２５：３５，資金主要從解散後的狗股基金再調配。
魔術師又發現早前兼職的公司原來是租住泓富產業信託（00808.HK）旗下的商廈，咁搞法魔術師無理由唔以少量資金買入買埋泓富，逆向剝削返間兼職公司轉頭（畢竟只係做咗三個月），順便可以跟置富與匯賢完成「李＋Ｘ收租霸系列」。


各資產配置比例組合再重新調較：
  • 債券及現金：第一梯隊是每月收息系列，最少要有足夠資產負責１／４／７／１０月和３／６／９／１２月派息；第二梯隊是Mortgage Link戶口及備用現金，其餘資產可酌量調整。
  • ＲＥＩＴ：第一梯隊是每月收息系列，最少要有足夠資產負責２／５／８／１１月派息，其餘資產可酌量調整。其中，第二梯隊是「李＋Ｘ收租霸系列」及笨土ＲＥＩＴ，第三梯隊是美帝ＲＥＩＴ。經計算後，目標比例約為越秀房託：置富：泓富：領展：匯賢：ＲＥＭ：ＶＮＱ為３３：４０：２：１４：７：２：２。
  • 商品：實金與ＥＴＦ之比約為６５：３５。兩者皆可酌量調整。
  • 股票：第一梯隊為複式盈富基金，生活基金等項目，其餘以沉船基金酌量調整。
另外，自從去年因資金調配關係全數沽出Direxion Daily Healthcare Bull 3X Shares (CURE.AMEX）之後（見《魔術師資產配置（２０１５年９月）》），魔術師仍未有機會補充人口老化和健康護理概念相關的投資；後來多得摩摩留言提醒（見《魔術師資產配置（２０１６年３月）：供足一世》），原來宏利強積金系列中有隻「宏利MPF康健護理基金」，表現不錯，亦能補足魔術師所需，可以考慮。奈何新公司是用大貓強積金計劃，以大貓之往績，亦只有扮盈富的恆指基金揀得落手，所以宏利的「個人賬戶（舊稱「保留賬戶」）中的「宏利MPF康健護理基金」，就只夠靠每年一次的半自由行轉移過去了。如果唔係，或者都會揀返隻iShares Global Healthcare ETF （IXJ.AMEX）作類似投資。

 每１００萬之股票組合之資金調配如下，主要就係由股票組合將資金分配到商品、ＲＥＩＴ、債券及現金等：

魔術師資產配置現為

 甲. 股票組合（３７%）

 １. 複式盈富基金

 魔術師複式盈富基金於２０１６年４月１日起始，起始日開市價為每單位＄１００，並在起始日買入盈富基金，買入股數為５００股（一手）及其倍數，不夠一手的現金則存入現金結餘。
  • 因盈富基金不設以股代息，故本結算年度收得股息會存金現金結餘，待股息派送後第一個交易日買入，股息再投資，求取複式利潤。買入股數為５００股（一手）及其倍數，不夠一手的現金則存入現金結餘。
  • 所有買入指令會於買入前一晚以競價盤輸入。
  • 買賣與收息的手續費以美帝銀行金戶口（網上交易）計算，所有佣金回贈將撥入現金結餘。
組合變動

 新加入：
  • 盈富基金（02800.HK）：由亡母遺物、沉船基金買入的倉底、加上部分狗股基金結束後得來之資金組成。
２. 生活基金

 組合變動

 新加入：
  • 香港交易所（00388.HK）：買港股收買路錢。有壟斷優勢。新加入，佔生活比重為「低」。
  • 創興銀行（01111.HK）：第三往來銀行，供樓靠哂佢。佔生活比重為「低」。
  • Interactive Brokers Group, Inc.(IBKR.NASD)：低佣投資美帝市場。佔生活比重為「低」。
  • 增持：
  • 載通（00062.HK）：九巴母公司，返工交通工具。八達通主要股東之一。新界九龍主要交通霸權，有壟斷優勢。佔生活比重增至「高」。
  • 港鐵 （00066.HK）：返工交通工具。八達通主要股東之一。全港主要交通兼地產霸權，有壟斷優勢。佔生活比重增至「高」。
  • 新創建集團（00659.HK）：城巴母公司，放工交通工具。八達通主要股東之一。港島區主要交通霸，有壟斷優勢佔生活比重增至「高」。
  • Alphabet Inc. - Class C Capital Stock (GOOG.NASD)：隨生活基金投資額增加，於３月底結算後增持，比重不變，依然為「低」。
  • Apple Inc. （AAPL.NASD）：隨生活基金投資額增加，於３月底結算後增持，比重不變，依然為「低」。
  • Citigroup Inc (C.NYSE)：隨生活基金投資額增加，於３月底結算後增持，比重不變，依然為「低」。
  • Coca-Cola Co (The) (KO.NYSE)：隨生活基金投資額增加，於３月底結算後增持，比重不變，依然為「低」。
  • Facebook, Inc. - Class A （FB.NASD）：隨生活基金投資額增加，於３月底結算後增持，比重不變，依然為「低」。
  • Microsoft Corporation（MSFT.NASD）：隨生活基金投資額增加，於３月底結算後增持，比重不變，依然為「低」。
  • Sina Corporation - Ordinary Shares (SINA.NASD)：隨生活基金投資額增加，於３月底結算後增持，比重不變，依然為「低」。
  • Sony Corp (SNE.NYSE) ：隨生活基金投資額增加，於３月底結算後增持，比重不變，依然為「低」。
  • Visa Inc. (V.NYSE) ：隨生活基金投資額增加，於３月底結算後增持，比重不變，依然為「低」。
  • Yahoo! Inc. (YHOO.NASD) ：隨生活基金投資額增加，於３月底結算後增持，比重不變，依然為「低」。
  • 全數沽出：
  • 恆生銀行（00011.HK）：因所佔生活比重接近０，於３月底結算後全數沽出。
  • MasterCard Inc (MA.NYSE)： 因所佔生活比重接近０，於３月底結算後全數沽出。
其他：
  • 匯豐控股（00005.HK）：隨生活基金投資額增加，於３月底結算後比重降為「中」，但持股量不變。
  • WisdomTree Investments, Inc. (WETF.NASD)：全數調往沉船基金。
３. 沉船基金

 組合變動

 新加入：
  • 宏利金融（00945.HK）：強積金受託人。
其他：
  • 匯豐控股（00005.HK）：從狗股基金調入。
  • 盈富基金（02800.HK）：全數調往複式盈富基金。
  • WisdomTree Investments, Inc. (WETF.NASD)：從生活基金調入。
觀察名單
新加入：
  • iShares Global Healthcare ETF (IXJ.AMEX)：人口老化和健康護理概念。
剔除：
  • Direxion Daily Healthcare Bull 3X Shares (CURE.AMEX)：被宏利MPF康健護理基金及iShares Global Healthcare ETF (IXJ.AMEX)取代。
  • Deutsche X-trackers MSCI Japan Hedged Equity ETF (DBJP.AMEX) ：無米粥無謂再煲。
４. 強制性公積金

 組合變動

 新加入:
  • 宏利MPF恒指基金：純粹係扮盈富，不過開支比率偏高（1.03%）。轉工後將考慮轉往宏利MPF康健護理基金，並存入個人帳戶，長期作戰，日後每年一次半自由行轉移。
觀察名單

 新加入：
  • 宏利MPF康健護理基金：退休生活，就是意味着人口老化和健康護理概念！轉工後可能由宏利MPF恒指基金轉入。
  • 匯豐強積金智選計劃－恆指基金：無選擇下的選擇，唯有扮住盈富先！
５. 狗股基金

 組合變動
  • 匯豐控股（00005.HK）：隨狗股基金結束，調往沉船基金。
  • 新世界發展（00017.HK）：隨狗股基金結束，全數沽出。
  • 利豐（00494.HK）：隨狗股基金結束，全數沽出。
  • 中國石油股份（00857.HK）：隨狗股基金結束，全數沽出。
  • 中國海洋石油（00883.HK）：隨狗股基金結束，全數沽出。
  • 建設銀行（00939.HK）：隨狗股基金結束，全數沽出。
  • 工商銀行（01398.HK）：隨狗股基金結束，全數沽出。
  • 金沙中國有限公司（01928.HK）：隨狗股基金結束，全數沽出。
  • 交通銀行（03328.HK）：隨狗股基金結束，全數沽出。
  • 中國銀行（03988.HK）：隨狗股基金結束，全數沽出。


 乙. 商品組合（３％）

 １. 實物基金

 組合變動

 不變。

 ２. ＥＴＦ

 組合變動

 增持：
  • Credit Suisse X-Links Gold Shares Covered Call ETN (GLDI.NASD) ：內部調配資金，微調比重。

 丙. ＲＥＩＴ組合（２５％）

 １. 個別股票

 組合變動

 增持：
  • 越秀房產信託基金（00405.HK）：５／１０月底（權充１１月）派息，每期收息夠供樓。
  • 置富產業信託（00778.HK）：２／８月底（權充１１月）派息，每期收息夠供樓。
  • 泓富產業信託（00808.HK）：商廈收租霸，剝削兼職公司。日後跟置富與匯賢完成「李＋Ｘ收租霸系列」。
２. ＥＴＦ

 組合變動

 減持：
  • Vanguard REIT ETF (VNQ.AMEX)：內部調配資金，微調比重。

 丁. 債劵及現金組合（３５％）

 １. 債券基金／ＥＴＦ

 組合變動

 不變。

 ２. 收息證券／ＥＴＤ

 組合變動

 增持：
  • HSBC HOLDINGS PLC. 8.125% Perpetual Subordinated Capital Securities (HSEA.NYSE)：１／４／７／１０月派息，票息免稅，每期收息夠供樓。
  • HSBC HOLDINGS PLC. 8.00% Series 2 Perpetual Subordinated Capital Securities (HSEB.NYSE)：３／６／９／１２月派息，票息剛證明免稅，每期收息夠供樓。
３. Mortgage Link

 高息戶口。閒置資金停泊處。增持。

 ４. 現金活期、定期存款（港元、人民幣）

 減持，進行各項資金調配。
全年收息表如下:

＊＊＊

 最後就係將流動資產加上不動產來看整份身家的資產分配（２０１６年３月３１日終結時為＄１０,０００），可以見到物業並非負資產（估價比負債大），流動資產亦大過負債（即係worst case將所有流動資產變現後仍能還債）:

（物業估價為匯豐銀行、恆生銀行、中國銀行網上估價之平均值。）

 ＊＊＊

 伸延閱讀：

 魔術師狗股基金完結篇（２０１５—１６結算）
http://magician__yang.mysinablog.com/index.php?op=ViewArticle&articleId=266868
關關難過關關過
http://magician__yang.mysinablog.com/index.php?op=ViewArticle&articleId=13185035 魔術師資產配置（２０１６年３月）
魔術師資產配置（２０１６年３月）：供足一世
http://magician__yang.mysinablog.com/index.php?op=ViewArticle&articleId=13066653 魔術師資產配置（２０１５年９月）
http://magician__yang.mysinablog.com/index.php?op=ViewArticle&articleId=11093709
Posted by at
Labels: , ,

沒有留言:

張貼留言

訂閱： 張貼留言 (Atom)